吸引了大批富豪后，新加坡要开始“收割”了

新加坡是一个金融中心，也是一个吸引全球富豪的热门目的地。近年来，越来越多的家族办公室（Family Office）在这里设立，管理着数以千亿计的财富。家族办公室是指为一个或多个富裕家庭提供专业财富管理服务的机构，通常涉及投资、税务、遗产规划等方面。

(资料图)

然而,背后隐藏的是对家族办公室的“收割计划”。在经历了几年大量家族办公室纷至沓来后,新加坡政府最近发出了新的口号:不仅要吸引你的财富,也要让这些财富继续在本地流动。

新加坡的调整涉及最激进的政策变化:增加当地投资要求、增加当地雇佣标准、加强对资产规模门槛要求等。这些举措被许多家族办公室视为“代价”的提升,但同时也体现出新加坡的新愿景:利用世界顶级的基础设施和金融服务,鼓励所有家族办公室也投资于当地,成为推动经济转型的力量。这种“以交易换取利益”的做法,让新加坡再次展现出其在吸引全球富豪方面独有的魅力与策略。

富豪们想在这里享受奢华生活,就必须做出更多贡献;想从这里汲取投资目的,也必须考虑更多当地人的需要。新加坡的例子,或可作为任何金融中心与富豪之间建立互利共赢伙伴关系的范例。

新加坡为什么能吸引这么多家族办公室呢？除了其稳定的政治、法律和金融环境，还有一个重要的原因就是其税收优惠政策。新加坡早在2019年就出台了针对家族办公室的税收豁免计划，即13R和13X（2022年更名为13O和13U），让符合条件的家族办公室管理的基金免除所得税和资本利得税，而且还可以免申请金融牌照。

这样的优惠政策无疑是对家族办公室的巨大诱惑，也让新加坡成为了全球家族办公室最密集的地区之一。据统计，截至2022年底，新加坡有1100个家族办公室，比2020年底的400个增长了近两倍半。这些家族办公室管理着超过5000亿美元的资产，其中不乏来自中国、印度、东南亚等地区的富豪。

然而，新加坡当局似乎并不满足于仅仅吸引这些财富进入，而是希望能让这些财富在本地发挥更大的作用。因此，在2023年7月5日，新加坡金融管理局（MAS）宣布了对单一家族办公室的税收优惠政策进行调整，以促进本地就业和对新加坡股市的投资。具体来说，新政策包括以下几个方面：

1.提高投资门槛：13O计划下基金的最低资产管理规模从无要求提高到1000万新元，并且要在两年内增加到2000万新元。13U计划的门槛则维持在5000万新元不变。

2.增加本地投资：要求家族办公室将其资产管理规模的至少10%或1000万新元（以较低者为准）投资于新加坡的本地投资，包括支持新加坡转型的金融机构、在新加坡上市的股票和ETF、气候相关项目等。

3. 鼓励慈善捐赠：对于向支持去碳化的金融公司投资或在新加坡进行慈善捐赠的家族办公室，每捐赠1新元可获得2新元的税收激励。

4.增加专业人员：13O计划下要求雇佣至少2名专业投资人员，13U计划下要求雇佣至少3名专业投资人员，其中至少1名为非家族成员。

5.调整业务支出：根据基金的资产管理规模，设定分层次的年度业务支出标准，13O计划最低为20万新元，13U计划最低为50万新元。

新加坡金管局董事总经理孟文能（Ravi Menon）表示，这些调整旨在让家族办公室对新加坡的经济和社会做出更大的贡献，同时也让新加坡成为一个更具吸引力和竞争力的家族办公室枢纽。他说：“我们希望家族办公室不仅在新加坡管理财富，而且也在新加坡投资财富，创造财富，并分享财富。”

这一政策调整无疑是对家族办公室的一次“收割”，也是对新加坡金融市场的一次“刺激”。一方面，家族办公室将面临更高的成本和更严的要求，可能会影响其在新加坡的运营效率和灵活性。另一方面，家族办公室也将有更多的机会和动力参与到新加坡的金融创新和社会发展中，为本地企业和上市公司提供资金支持和价值增长。

那么，这一政策调整对于已经在新加坡设立或者打算在新加坡设立家族办公室的富豪们来说，意味着什么呢？他们应该如何应对这一变化呢？我们可以从以下几个方面进行分析：

1.对于已经在新加坡设立家族办公室的富豪们，他们需要重新审视自己的投资策略和运营模式，看看是否符合新政策的要求。如果不符合，他们需要尽快做出调整，比如增加本地投资、雇佣更多专业人员、提高业务支出等。如果符合，他们可以继续享受税收优惠，并寻找更多与新加坡相关的投资机会。

2. 对于打算在新加坡设立家族办公室的富豪们，他们需要仔细评估自己是否有能力和意愿满足新政策的条件。如果有，他们可以继续申请在新加坡设立家族办公室，并享受其带来的优势。如果没有，他们可以考虑其他地区作为家族办公室的备选地点，比如香港、迪拜等。

3.对于不确定是否要在新加坡设立家族办公室的富豪们，他们需要根据自己的财富规模、投资目标、风险偏好等因素进行综合考量。如果他们认为新加坡仍然是一个适合自己的金融中心，并且愿意与当地社会建立更紧密的联系，那么他们可以选择在新加坡设立家族办公室，并享受其带来的优势。如果他们认为新加坡已经失去了部分吸引力，并且不愿意承担更高的成本和要求，那么他们可以选择其他地区作为家族办公室的备选地点。

总之，新加坡对家族办公室的税收优惠政策的调整，是一种平衡和妥协的结果。一方面，新加坡希望保持其作为全球家族办公室枢纽的地位，继续吸引全球富豪的财富进入。另一方面，新加坡也希望让这些财富能够在本地发挥更大的作用，促进新加坡的经济和社会发展，同时也提高自己的税收收入。

对于家族办公室来说，这一政策调整无疑是一个挑战，也是一个机遇。挑战在于他们需要适应更高的门槛和更严的要求，提高自己的运营效率和灵活性。机遇在于他们可以借此机会深入了解新加坡的金融市场和社会环境，寻找更多与新加坡相关的投资机会，为自己的财富增值和传承。

对于富豪们来说，这一政策调整也是一个考验，也是一个选择。考验在于他们需要根据自己的财富规模、投资目标、风险偏好等因素进行综合考量，看看是否有能力和意愿满足新政策的条件。选择在于他们需要根据自己的价值观和期待决定是否要在新加坡设立家族办公室，或者是否要继续在新加坡运营家族办公室。

当然，新加坡并不是唯一一个提供家族办公室税收优惠政策的地区。香港、迪拜等地也有类似的政策，各有各的优势和劣势。比如说，香港作为中国内地和国际市场之间的桥梁，拥有丰富的金融资源和人才，也有较低的税率和较高的自由度。迪拜作为中东地区的金融中心，拥有多元化的文化和宗教，也有零所得税和零资本利得税的优惠。

因此，富豪们在选择家族办公室的地点时，不应该只看税收优惠政策，而应该综合考虑各种因素，比如政治稳定性、法律制度、金融环境、人才供应、生活质量等。只有这样，才能找到最适合自己的家族办公室枢纽。

最后，我们可以用一句话来总结这篇文章：吸引了大批富豪后，新加坡要开始“收割”了，但这并不意味着新加坡失去了吸引力，而是意味着新加坡要求更高了。

关键词：